面板產(chǎn)能擴張：看漲多于看空

    “產(chǎn)能”是任何產(chǎn)業(yè)都繞不開的核心關(guān)鍵詞：中國•北京2014國際平板顯示產(chǎn)業(yè)高峰論壇上，液晶和OLED面板產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)能增長問題亦再次成為行業(yè)討論的焦點。尤其是面對國內(nèi)產(chǎn)業(yè)界“全球最大”的投資沖動，各種看空、看漲的觀點激烈碰撞。

    國內(nèi)面板投資很有“沖勁”

    “2014年中國平板顯示器的市占率將提升到18.6%，是世界唯一保持不斷成長的地區(qū)，預(yù)計到2015年，我國的TFT-LCD產(chǎn)能將占據(jù)世界第二位，其中最適合生產(chǎn)TV屏的8.5代線的產(chǎn)能將位居世界前列”：這是中國科學(xué)院理論物理研究所院士歐陽鐘燦對國內(nèi)顯示產(chǎn)業(yè)發(fā)展的概括。歐陽院士還指出：“我們有責任提醒，在戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的發(fā)展一定要避開一管就死，一放就亂的怪圈，加強頂層設(shè)計和加強科學(xué)監(jiān)管”。

    無獨有偶，工業(yè)和信息化部電子信息司副司長刁石京也善意的提醒，現(xiàn)在面板產(chǎn)業(yè)的形勢相對較好，各地方、企業(yè)上馬新生產(chǎn)線的積極性非常高，因此產(chǎn)業(yè)界需要完善自己的統(tǒng)計、分析、預(yù)警。刁石京指出，反饋信息表明“可能又有不下十條線在考慮上馬”。

    數(shù)據(jù)顯示，目前北京地區(qū)擁有兩條5代線、一條8代線；長三角地區(qū)擁有一條4.5代線，5、6、8.5代線各兩條；成渝地區(qū)擁有3條4.5帶代線；珠三角地區(qū)擁有5代線一條，8.5代線一條。此外，在建項目還有京東方重慶8.5代、華星光電深圳T2線（8.5代）、武漢T3線（6代）、中電熊貓南京8.5代、昆山國顯項目、成都六代線規(guī)劃、深天馬項目，以及其它一些產(chǎn)能擴張項目�！�—這些項目的總投資規(guī)模接近1000億元。這些項目中以京東方、華星光電和中電熊貓三條8.5代線產(chǎn)能最大，對全球供給的影響也最大。

    面板市場消耗有望持續(xù)“正增長”

    國內(nèi)面板產(chǎn)業(yè)投資規(guī)模加大的背景主要有三點：第一是現(xiàn)有生產(chǎn)線滿產(chǎn)滿銷，國內(nèi)主要液晶面板企業(yè)的盈利情況亦大幅提升。其中，京東方在2014年上半年實現(xiàn)營收161億元，凈利潤為10.42億元，三季度同比預(yù)增50%；TCL集團旗下華星光電上半年實現(xiàn)銷售收入85.06億元，凈利潤9.81億元；深天馬上半年實現(xiàn)營業(yè)收入24.86億元，凈利潤8139.24萬元。

    第二，市場需求保持正增長。例如，全球面板消耗第一大戶彩電產(chǎn)業(yè)，雖然2013年和今年市場總銷售臺數(shù)會略有下降，但是由于平均需求的顯示面積增長，實際市場面板需求依然在增加。華星光電技術(shù)有限公司總廠長廖炳杰指出，如果彩電平均尺寸增長一英寸，可能就要吃掉90K的8.5代的產(chǎn)能——用面積來算，總量需求不變的情況下，如果需求尺寸增加，可能增加一英寸，增加兩英寸，可能就要吃掉兩條左右的8.5代4K的產(chǎn)能。這種靠尺寸增長消化產(chǎn)能的方式是手機、PC、以及TV產(chǎn)品“面板需求增加”的主要途徑。例如，蘋果手機IPHONE6的顯示尺寸從5S時代的4英寸增加到4.7英寸，顯示面積增長了38%，也就是面板需求增長了約38%。

    第三，業(yè)內(nèi)看好“新型需求”的成長。例如，天馬微電子股份有限公司集團副總裁孫永茂指出，移動醫(yī)療產(chǎn)業(yè)會從2013年的45億美元會增長到2017年的230億美元，年平均增長是到50%；車載前裝的TFT屏，從目前8000萬臺設(shè)備到2018年預(yù)計增長到1.2億臺，同時產(chǎn)品尺寸也會大幅增長——類似的產(chǎn)業(yè)還包括智能穿戴設(shè)備（蘋果智能手表即將上市）、智能家居設(shè)備、各種社會信息化的顯示標牌設(shè)備等等。這些行業(yè)需求從1英寸到數(shù)十英寸的產(chǎn)品不等。在大尺寸上，比如夏普主推的液晶觸摸產(chǎn)品，應(yīng)用于會議和教育市場，主要將消耗60-80英寸的顯示器。這類產(chǎn)品若能普及，全球市場至少將產(chǎn)生2條以上8代線的產(chǎn)能需求。

    以上三點是從全球產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)來看面板產(chǎn)品的消費。如果從國內(nèi)市場看，中國京東方科技集團的董事長王東升曾經(jīng)表示，中國面板業(yè)的全球份額仍然只有13%，所以國內(nèi)市場液晶面板仍然大部分要依賴進口，發(fā)展空間依然很大。中國大陸6大電視品牌2014年上半年所采購的4K電視面板，其中44%來自臺灣，29%來自京東方和華星光電，27%來自韓國。2013年，液晶面板進口495.8億美元，出口358.6億美元，貿(mào)易逆差137.2億美元。

    業(yè)內(nèi)人士認為，守著全球最大的彩電、手機、平板、PC等顯示產(chǎn)品消耗行業(yè)，同時也是全球最大的彩電、PC、手機消費國，即將成為全球最大的智能社會、汽車消費國的巨大“內(nèi)需”，而面板行業(yè)只占全球一成多，是不正常的經(jīng)濟結(jié)構(gòu)，亦是產(chǎn)業(yè)機遇所在。（2013年，中國消費了約2.96億臺智能手機，約6060萬臺平板電腦， 約3260萬臺筆記本，約4930萬臺顯示器，約5650萬臺電視，隨著中國大陸中產(chǎn)階級的壯大和人均收入的提升，相信這種增長還將長期持續(xù)下去。）

    因此，無論從已經(jīng)市場成熟的產(chǎn)品的顯示需求日益大型化、新型需求產(chǎn)業(yè)不斷涌現(xiàn)的角度看，還是從本土行業(yè)自給率角度看，國內(nèi)面板產(chǎn)業(yè)都面臨一個“持續(xù)增長”的可見預(yù)期。