2021年中國(guó)大陸面板廠將新增每月12萬(wàn)片的8.5代面板產(chǎn)能專注于IT面板生產(chǎn)

    要點(diǎn)

    2020年8月，液晶電視面板價(jià)格暴漲。需求仍然非常強(qiáng)勁，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出了面板廠商的產(chǎn)能。由于面板廠商將重心從液晶電視業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)移到IT業(yè)務(wù)，預(yù)計(jì)更多的產(chǎn)能將分配給IT面板。這將暫時(shí)收緊液晶電視面板的供應(yīng)。

    液晶電視面板漲價(jià)成為液晶電視品牌，尤其是二線和低端品牌的一大負(fù)擔(dān)。相反，一線電視品牌似乎想利用漲價(jià)來(lái)提升自己的市場(chǎng)份額。

    由于季節(jié)性因素，2020年第四季度需求將有所放緩。液晶電視品牌將在2020年第四季度和2021年第一季度集中調(diào)整液晶電視面板價(jià)格回歸正常價(jià)格。

    由于需求旺盛，2020年8月液晶電視面板價(jià)格暴漲

    2020年8月液晶電視面板價(jià)格暴漲。2020年第三季度液晶電視面板需求持續(xù)強(qiáng)勁，而供應(yīng)產(chǎn)能卻有限。

    面板廠商在2020年7月成功上調(diào)面板價(jià)格，即使一線電視品牌也不得不接受面板價(jià)格的上漲。這一成功讓面板廠商有信心在8月提高面板價(jià)格。因此，2020年8月液晶電視面板價(jià)格暴漲，月環(huán)比(MoM)大約上漲8-10%，包括32、43、50和55英寸這些液晶電視面板的熱門尺寸。更大的尺寸，如65英寸液晶電視面板，也跟隨漲價(jià)趨勢(shì)，MoM漲價(jià)幅度為4-5%，如圖1所示。

    據(jù)Omdia分析，2020年第三季液晶電視面板需求季度環(huán)比增加有望達(dá)到25-30%，而與此同時(shí)面板廠則在將更多的產(chǎn)能轉(zhuǎn)移到IT 面板的生產(chǎn)，而非電視面板，如表1所示。表1還顯示了面板廠商在2021年計(jì)劃將電視產(chǎn)能分配給IT的情況。Omdia預(yù)計(jì)將有大約每月12萬(wàn)片的8.5代產(chǎn)能在2021年不再分配給電視面板生產(chǎn)。

    此外，即使因?yàn)樾枨笸�盛，將可能延長(zhǎng)韓國(guó)液晶電視面板廠幾周的運(yùn)營(yíng)時(shí)間，韓國(guó)面板廠商的產(chǎn)能退出時(shí)間也越來(lái)越近。三星顯示將在2020年12月中旬前關(guān)閉其液晶面板廠，樂(lè)金顯示也將可能在今年年底前關(guān)閉其韓國(guó)液晶電視面板廠。面板廠商表示，他們的液晶電視面板需求比2020年第三季度所分配的電視面板產(chǎn)能高出115-130%。

    面板廠商曾經(jīng)懷疑并擔(dān)心2020年第四季度需求可能會(huì)突然下降；但在2020年8月，他們對(duì)2020年四季度的需求更有信心。一些面板廠商，尤其是中國(guó)大陸面板廠商，堅(jiān)持認(rèn)為液晶電視面板需求的強(qiáng)勁勢(shì)頭將持續(xù)到2020年四季度中期。

    不過(guò)，由于2020年三季度的需求明顯強(qiáng)勁，因此2020年四季度的液晶電視面板需求應(yīng)該會(huì)比三季度弱。另一方面，Omdia估計(jì)2020年四季度的需求可能也不會(huì)比2019年第四季度差。

    面板廠商的目標(biāo)是在2020年8月和整個(gè)三季度液晶電視面板業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)扭虧為盈，所以他們會(huì)不斷提高面板價(jià)格，直到2020年9月。 

    不過(guò)，由于電視面板漲價(jià)迅速，電視品牌在2020年三季度苦不堪言。2020年下半年液晶電視需求相當(dāng)強(qiáng)勁，零售商要求多賣貨以填補(bǔ)庫(kù)存。

    另一方面，這并不意味著零售商可以提高液晶電視機(jī)的價(jià)格。因此，小的電視品牌和OEM廠商受制于疲軟的財(cái)務(wù)狀況，而一線品牌則憑借強(qiáng)大的品牌力和供應(yīng)鏈管理(SCM)，有機(jī)會(huì)擴(kuò)大市場(chǎng)份額。

    這就是頂級(jí)品牌在后疫情時(shí)代的目標(biāo)：頂級(jí)品牌有能力暫緩提高液晶電視整機(jī)機(jī)銷售價(jià)格，而低端和OEM液晶電視制造商需要提高價(jià)格以維持運(yùn)營(yíng)不至虧損。在相同的整機(jī)銷售價(jià)格下，一線品牌將獲得更多的銷售量和市場(chǎng)份額。

    2020年第三季度液晶電視面板價(jià)格快速上漲，將造成2020年第四季度液晶電視品牌的強(qiáng)大價(jià)格壓力

    不過(guò)，對(duì)于2020年四季度的液晶電視面板的需求和價(jià)格也有一些擔(dān)憂。首先，2020年上半年液晶電視賣出量超預(yù)期，導(dǎo)致對(duì)2020年下半年需求有很大的期待。其次，2020年下半年需求有可能延遲到2021年上半年。此外，液晶電視面板采購(gòu)商受制于面板價(jià)格飆升，2020年第三季度利潤(rùn)率不佳。

    一些電視品牌，尤其是二線和低端電視品牌，因?yàn)閮r(jià)格過(guò)高而放棄購(gòu)買液晶電視面板。此外，一些電視品牌為了控制成本，傾向于不參加電視促銷活動(dòng)。

    這些舉措都可能影響2020年下半年液晶電視的實(shí)際銷售情況。

    Omdia預(yù)計(jì)2020年四季度起，隨著三季度高峰期過(guò)后需求放緩，以及液晶電視品牌商強(qiáng)烈要求降低面板價(jià)格，液晶電視面板價(jià)格將有可能會(huì)有所下降。

    不過(guò)，2021年液晶電視機(jī)相比液晶電視面板的供應(yīng)能力可能會(huì)比2020年更緊張。隨著韓國(guó)液晶廠商的退出，而液晶電視機(jī)需求有望在2021年復(fù)蘇，液晶電視面板供應(yīng)量再次減少的可能性很大。(注：Omdia分析師最近的一項(xiàng)觀察顯示，面板廠商2021年液晶電視面板出貨計(jì)劃將僅達(dá)到約2.43億片，比2020年下降6%以上。)

    如果是這樣，從2021年二季度初開始并貫穿整個(gè)2021年，液晶電視面板價(jià)格將再次上漲。