國星光電披露定增注冊稿募集說明書 擬募資不超 9.70 億元布局六大 LED 產(chǎn)業(yè)項目

    近日，佛山市國星光電股份有限公司（股票簡稱：國星光電，股票代碼：002449）公告稱，佛山市國星光電股份有限公司（以下簡稱“公司”）于2026 年4 月7 日收到深圳證券交易所（以下簡稱“深交所”）出具的《關(guān)于佛山市國星光電股份有限公司申請向特定對象發(fā)行股票的審核中心意見告知函》，深交所上市審核中心對公司向特定對象發(fā)行股票的申請文件進行了審核，認(rèn)為公司符合發(fā)行條件、上市條件和信息披露要求。

    根據(jù)項目實際進展以及相關(guān)審核要求，國星光電會同相關(guān)中介機構(gòu)對申請文件內(nèi)容進行了更新和修訂，并正式發(fā)布向特定對象發(fā)行 A 股股票募集說明書（注冊稿），本次定增相關(guān)事項已通過董事會、股東會審議并獲國資監(jiān)管主體同意，尚待中國證監(jiān)會同意注冊后方可實施。

    本次發(fā)行對象為包括控股股東佛山電器照明股份有限公司在內(nèi)的不超過 35 名特定投資者，所有對象均以現(xiàn)金認(rèn)購。佛山照明不參與市場競價，但承諾接受競價結(jié)果，若無法產(chǎn)生發(fā)行價格，則按發(fā)行底價認(rèn)購，認(rèn)購金額為1.16 億元。本次發(fā)行構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易，發(fā)行價格不低于定價基準(zhǔn)日前 20 個交易日公司 A 股股票交易均價的 80%，若期間發(fā)生派息、送股、轉(zhuǎn)增股本等事項，價格將相應(yīng)調(diào)整。

    本次發(fā)行股份數(shù)量不超過發(fā)行前總股本的 30%，即不超過1.86 億股（含本數(shù)）。佛山照明認(rèn)購股份自發(fā)行結(jié)束之日起18 個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，其他投資者認(rèn)購股份6 個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。本次發(fā)行完成后，佛山照明直接和間接持股比例不超過 30%，不會觸發(fā)要約收購義務(wù)，公司控股股東與實際控制人不發(fā)生變更。

    本次發(fā)行預(yù)計募集資金總額不超過9.70 億元，扣除發(fā)行費用后全部投向六大項目：超高清顯示 Mini/Micro LED 及顯示模組產(chǎn)品生產(chǎn)建設(shè)項目，擬使用募集資金3.62 億元；光電傳感及智能健康器件產(chǎn)業(yè)化建設(shè)項目，擬使用募集資金1.90 億元；智慧家居顯示及 Mini 背光模組建設(shè)項目，擬使用募集資金1.18 億元；智能車載器件及應(yīng)用建設(shè)項目，擬使用募集資金0.54 億元；國星光電研發(fā)實驗室項目，擬使用募集資金1.46 億元；補充流動資金，擬使用募集資金1.00 億元。

    募集資金將按項目進度投入，到位前公司以自有資金或銀行貸款先行投入的部分，將用募集資金置換；若凈額不足，差額由公司自籌解決。發(fā)行前公司滾存未分配利潤，由發(fā)行后新老股東按持股比例共同享有。

    公告同時披露，公司報告期內(nèi)營業(yè)收入呈下降趨勢，2022-2024 年營收分別為35.80 億元、35.42 億元、34.73 億元，2025 年 1-9 月營收25.00 億元；歸母凈利潤分別為1.21 億元、0.86 億元、0.52 億元，2025 年 1-9 月0.31 億元，公司預(yù)計 2025 年度歸母凈利潤為 - 0.12 億元至 - 0.17 億元，存在業(yè)績下滑與持續(xù)虧損風(fēng)險。

    本次募投項目達產(chǎn)年毛利率預(yù)計14.30%-20.46%，凈利率6.10%-13.10%，但存在市場競爭加劇、產(chǎn)能消化不足、新增折舊攤銷影響業(yè)績、研發(fā)失敗等風(fēng)險。公司已制定攤薄即期回報填補措施，相關(guān)主體已作出承諾。

    國星光電表示，本次定增募集資金將聚焦 LED 主業(yè)升級，助力公司在超高清顯示、光電傳感、智慧家居、智能車載等領(lǐng)域提升產(chǎn)能與研發(fā)實力，優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，增強核心競爭力。公司將嚴(yán)格按照監(jiān)管要求推進發(fā)行工作，并及時披露進展，提醒投資者關(guān)注相關(guān)風(fēng)險。