藍(lán)特光學(xué)擬募資超 10 億元加碼 AR 光學(xué)等核心業(yè)務(wù) 控股股東參與認(rèn)購(gòu)

    浙江藍(lán)特光學(xué)股份有限公司（證券代碼：688127，證券簡(jiǎn)稱：藍(lán)特光學(xué)）于 2026 年 1 月 14 日召開(kāi)第五屆董事會(huì)第二十五次會(huì)議，審議通過(guò) 2026 年度向特定對(duì)象發(fā)行 A 股股票預(yù)案。公司擬募資不超過(guò) 10.546 億元，用于 AR 光學(xué)產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)化、玻璃非球面透鏡產(chǎn)能提升等核心業(yè)務(wù)布局，控股股東、實(shí)際控制人徐云明將參與認(rèn)購(gòu)，本次發(fā)行不會(huì)導(dǎo)致公司控制權(quán)發(fā)生變化。

    發(fā)行方案核心要點(diǎn)

    本次發(fā)行采取向特定對(duì)象發(fā)行方式，發(fā)行對(duì)象為不超過(guò) 35 名符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)、上海證券交易所規(guī)定條件的特定投資者，包括證券投資基金管理公司、證券公司、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資者等，其中包含公司控股股東、實(shí)際控制人、董事長(zhǎng)兼總經(jīng)理徐云明。徐云明擬以不超過(guò) 5000 萬(wàn)元現(xiàn)金認(rèn)購(gòu)，不參與詢價(jià)但接受詢價(jià)結(jié)果，認(rèn)購(gòu)價(jià)格與其他發(fā)行對(duì)象一致。

    發(fā)行股票種類為境內(nèi)上市人民幣普通股（A 股），每股面值 1 元，發(fā)行數(shù)量不超過(guò) 1.217 億股（含本數(shù)），占發(fā)行前公司總股本的 30%。定價(jià)基準(zhǔn)日為發(fā)行期首日，發(fā)行價(jià)格不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前 20 個(gè)交易日股票交易均價(jià)的 80%，若期間發(fā)生派息、送股等除權(quán)除息事項(xiàng)，發(fā)行底價(jià)將相應(yīng)調(diào)整。

    限售期方面，徐云明認(rèn)購(gòu)的股票自發(fā)行結(jié)束之日起 36 個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，其他特定對(duì)象認(rèn)購(gòu)的股票限售期為 6 個(gè)月，衍生取得的股份亦遵守同等鎖定安排。本次發(fā)行決議有效期為股東會(huì)審議通過(guò)之日起 12 個(gè)月，發(fā)行完成后股票將在上交所上市交易。

    募集資金聚焦四大核心方向

    本次募集資金總額不超過(guò) 10.546 億元（含本數(shù)），扣除發(fā)行費(fèi)用后將全額投入以下項(xiàng)目：

    AR 光學(xué)產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)化建設(shè)項(xiàng)目，投資 5.005 億元，用于擴(kuò)大 AR 領(lǐng)域產(chǎn)品批量化生產(chǎn)與交付能力，推進(jìn)技術(shù)成果轉(zhuǎn)化；

    玻璃非球面透鏡生產(chǎn)能力提升項(xiàng)目，投資 2.418 億元，通過(guò)優(yōu)化生產(chǎn)布局、購(gòu)置先進(jìn)設(shè)備，擴(kuò)充核心產(chǎn)品產(chǎn)能；

    微納光學(xué)元器件研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目，投資 1.223 億元，提升晶圓級(jí)微透鏡陣列量產(chǎn)能力，加強(qiáng)半導(dǎo)體相關(guān)工藝研發(fā)；

    補(bǔ)充流動(dòng)資金項(xiàng)目，投資 1.9 億元，滿足公司日常經(jīng)營(yíng)資金需求，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)。

    募集資金到位前，公司可自籌資金先行投入募投項(xiàng)目，后續(xù)再以募集資金置換；若實(shí)際募集資金少于擬投入總額，不足部分由公司自籌解決。本次發(fā)行前公司滾存未分配利潤(rùn)將由發(fā)行后的新老股東按股份比例共享。

    發(fā)行背景契合行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)

    本次發(fā)行是公司順應(yīng)行業(yè)技術(shù)發(fā)展趨勢(shì)、把握市場(chǎng)機(jī)遇的重要舉措。當(dāng)前 AR 產(chǎn)業(yè)步入高速增長(zhǎng)期，2018-2024 年全球 AR 頭顯出貨量年復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá) 8.3%，預(yù)計(jì) 2030 年全球 AR 眼鏡出貨量將達(dá) 3210 萬(wàn)臺(tái)，光波導(dǎo)作為主流光學(xué)方案，帶動(dòng)相關(guān)光學(xué)元器件需求持續(xù)釋放。

    玻璃非球面透鏡憑借高折射率、高穩(wěn)定性等優(yōu)勢(shì)，在消費(fèi)電子、光通信、車載等領(lǐng)域應(yīng)用廣泛，伴隨下游市場(chǎng)穩(wěn)步增長(zhǎng)，相關(guān)需求持續(xù)提升。同時(shí)，半導(dǎo)體工藝與光學(xué)技術(shù)加速融合，晶圓級(jí)工藝推動(dòng)微納光學(xué)元器件向高性能、低成本方向發(fā)展，市場(chǎng)空間廣闊。

    公司表示，本次募投項(xiàng)目均圍繞主營(yíng)業(yè)務(wù)展開(kāi)，將有效擴(kuò)大核心產(chǎn)品產(chǎn)能，豐富產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，提升技術(shù)研發(fā)與產(chǎn)業(yè)化能力，增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)能力與盈利能力，助力公司在精密光學(xué)元器件領(lǐng)域進(jìn)一步鞏固市場(chǎng)地位。

    風(fēng)險(xiǎn)提示需關(guān)注

    本次發(fā)行尚需獲得公司股東會(huì)審議通過(guò)、上海證券交易所審核通過(guò)及中國(guó)證監(jiān)會(huì)注冊(cè)決定，審批結(jié)果及時(shí)間存在不確定性。此外，本次發(fā)行可能存在募集資金不足或發(fā)行失敗的風(fēng)險(xiǎn)，募集資金到位后短期內(nèi)可能攤薄股東即期回報(bào)，募投項(xiàng)目實(shí)施后也面臨產(chǎn)能消化、固定資產(chǎn)折舊增加等風(fēng)險(xiǎn)。公司已制定填補(bǔ)即期回報(bào)的相關(guān)措施，董事、高級(jí)管理人員及控股股東已出具相應(yīng)承諾。