兆馳股份擬29億收購昆明豐泰44.62%股權(quán)

    12月8日晚間，兆馳股份披露公告稱，公司擬向深圳市北融信投資發(fā)展有限公司（以下簡稱“北融信”）收購昆明豐泰投資有限公司（以下簡稱“昆明豐泰”）的44.62%股權(quán)，交易對價29.00億元。

    公告顯示，本次交易不構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易，亦不構(gòu)成《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》規(guī)定的重大資產(chǎn)重組，已于公司2021年12月7日召開的第五屆董事會第二十七次會議通過，無需提交股東大會審議。

    根據(jù)深圳市鵬信資產(chǎn)評估土地房地產(chǎn)估價有限公司出具的《資產(chǎn)評估報告》，截至評估基準(zhǔn)日2021年8月31日，昆明豐泰資產(chǎn)總額賬面價值11.44億元，凈資產(chǎn)賬面價值11.44億元，按資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估的昆明豐泰股東全部權(quán)益的評估值為65.03億元，評估增值53.59億元，增值率468.53%。

    以上述評估值為基礎(chǔ)，交易雙方協(xié)商確定昆明豐泰44.6154%股權(quán)的最終作價為29.00億元。將以雙方均認可的支付方式進行支付。交付和過戶時間為本協(xié)議簽署后30個工作日內(nèi)。

    標(biāo)的公司的評估情況（金額單位為人民幣萬元） 圖源：兆馳股份12月8日晚公告

    公開信息顯示，本次交易對方北融信設(shè)立于1996年，注冊資本14,500萬元，主營業(yè)務(wù)為股權(quán)投資。昆明豐泰則成立于2006年，經(jīng)營范圍為項目投資及管理；國內(nèi)貿(mào)易、物資供銷；自有房屋租賃（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開展經(jīng)營活動）。

    從標(biāo)的公司收益情況來看，昆明豐泰2020年實現(xiàn)營業(yè)收入2.42億元，實現(xiàn)凈利潤1.25億元，僅為同期兆馳股份凈利潤的7%。2021年1-8月，該公司實現(xiàn)營業(yè)收入和凈利潤分別為1.64億元和0.41億元，不足兆馳股份上半年凈利潤的4%。

    兆馳股份表示，本次收購昆明豐泰股權(quán)目的是優(yōu)化公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，促進公司未來發(fā)展。

    在本次耗資29億元完成收購后，兆馳股份并不對昆明豐泰形成控制，不合并會計報表。公司將按照相關(guān)會計準(zhǔn)則對收購的股權(quán)進行核算。

    從業(yè)務(wù)協(xié)同性來看，昆明豐泰所經(jīng)營的業(yè)務(wù)與兆馳股份主營業(yè)務(wù)并無明顯關(guān)聯(lián)。界面記者查詢兆馳股份年報信息也并未搜到項目投資及管理、國內(nèi)貿(mào)易、物資供銷等字眼。

    資料顯示，兆馳股份擁有智慧顯示、智慧家庭組網(wǎng)以及LED全產(chǎn)業(yè)鏈三大業(yè)務(wù)板塊，其中，智慧顯示為其核心業(yè)務(wù)，產(chǎn)品包括液晶電視、電腦顯示器、學(xué)習(xí)一體機等；智慧家庭組網(wǎng)板塊產(chǎn)品為智能機頂盒、IoT智能終端以及通信設(shè)備；LED芯片板塊產(chǎn)品為藍綠光和紅黃光芯片。

    值得注意的是，因會計政策變更、會計差錯更正、同一控制下企業(yè)合并原因，兆馳股份在2020年年報中，對2018年、2019年財務(wù)數(shù)據(jù)均進行了追溯調(diào)整。

    經(jīng)調(diào)整后，2018年-2020年，兆馳股份實現(xiàn)營業(yè)收入分別為128.71億元、133.06億元、201.86億元，同比增長25.83%、3.35%、51.75%；實現(xiàn)歸母凈利潤分別為4.44億元、11.20億元、17.63億元，同比變動61.04%、-25.57%、152.95%。

    三季報顯示，2021年前三季度兆馳股份實現(xiàn)營業(yè)收入181.83億元，同比增長29.69%；實現(xiàn)歸母凈利潤15.77億元，同比增長41.83%。公司截至三季度末的賬面貨幣資金為23.99億元，與此次29億元的交易對價尚存在近5億元的缺口。

    業(yè)績向好的同時，兆馳股份股價表現(xiàn)并不如人意。自2020年8月26日創(chuàng)造7.98元/股的歷史高點后，公司股價便一路震蕩下行，至今期間跌幅已超35%。

    股價下滑，兆馳股份控股股東也多次進行減持。自今年10月份以來，公司控股股東南昌兆投于10月8日至10月11日期間通過大宗交易方式減持公司股份合計7000萬股，于10月27日至10月29日期間通過集中競價方式減持828.98萬股。此后，又于11月8日通過大宗交易減持公司1200萬股股份。

    除了上述減持外， 11月2月晚間，南昌兆投擬以協(xié)議轉(zhuǎn)讓的方式向南昌工控投資基金轉(zhuǎn)讓公司2.26億股股份，占公司總股本的5%。股份轉(zhuǎn)讓價格為4.89元/股，轉(zhuǎn)讓價款合計11.07億元。 12月1日，南昌兆投擬以協(xié)議轉(zhuǎn)讓的方式向瑞誠睿投資轉(zhuǎn)讓公司3.60億股股份，占公司總股本的7.9524%，交易對價為16.92億元。上述交易完成后，南昌兆頭及其一致行動人對公司的持股比例由47.85%下降至39.63%。